張凌之 見(jiàn)習(xí)記者 趙若帆

　　步入2023年，部分知名基金經(jīng)理調(diào)倉(cāng)換股，積極備戰(zhàn)新年行情。謝治宇、杜猛提前參與了蘇文電能、天華超凈的定增項(xiàng)目，朱少醒則選擇減持重慶百貨。

　　此外，知名基金經(jīng)理也紛紛發(fā)表觀點(diǎn)，展望2023年市場(chǎng)。在他們看來(lái)，2023年A股市場(chǎng)存在較大機(jī)遇，建議關(guān)注消費(fèi)、新能源、半導(dǎo)體等板塊的投資機(jī)會(huì)。

　　調(diào)倉(cāng)換股進(jìn)行時(shí)

　　從去年年底上市公司的公告中可以發(fā)現(xiàn)，不少知名基金經(jīng)理早已摩拳擦掌，積極備戰(zhàn)2023年市場(chǎng)。

　　2022年12月27日，興證全球基金發(fā)布公告，旗下多只產(chǎn)品參與了蘇文電能的定增項(xiàng)目，其中謝治宇管理的興全趨勢(shì)投資混合(LOF)“榜上有名”。公告顯示，該基金認(rèn)購(gòu)蘇文電能88.38萬(wàn)股，成本約4000萬(wàn)元，截至2022年12月23日占基金凈資產(chǎn)比約0.18%。Wind數(shù)據(jù)顯示，2022年10月11日至2023年1月3日，蘇文電能累計(jì)漲超20%，自2022年12月26日以來(lái)，其股價(jià)更是上漲近11%。

　　此外，謝治宇也在積極“捕捉”地產(chǎn)行情。根據(jù)2022年12月初招商蛇口公布的最新前十大流通股東名單，截至2022年12月2日，謝治宇管理的興全趨勢(shì)投資混合(LOF)位列招商蛇口第六大流通股東，共持倉(cāng)7306.74萬(wàn)股，相較2022年三季度末增持899.99萬(wàn)股。2022年三季度末，興全趨勢(shì)投資混合(LOF)位列招商蛇口第九大流通股東，招商蛇口是該基金第三大重倉(cāng)股。

　　上投摩根基金杜猛近期的投資動(dòng)作也浮出水面。2022年12月29日，上投摩根基金發(fā)布公告，旗下多只產(chǎn)品參與天華超凈定增項(xiàng)目，其中，杜猛在管的上投摩根新興動(dòng)力混合、上投摩根遠(yuǎn)見(jiàn)兩年持有期、上投摩根中國(guó)優(yōu)勢(shì)、上投摩根沃享遠(yuǎn)見(jiàn)一年持有均位列其中。根據(jù)公告，4只基金共認(rèn)購(gòu)天華超凈317.64萬(wàn)股，成本約1.68億元。

　　值得一提的是，天華超凈一直是杜猛的“心頭好”。自2020年四季度以來(lái)，杜猛在管的產(chǎn)品先后買(mǎi)入天華超凈并長(zhǎng)期持有。2022年三季度末，天華超凈分別位列上投摩根新興動(dòng)力混合第二大重倉(cāng)股，上投摩根遠(yuǎn)見(jiàn)兩年持有期第一大重倉(cāng)股，上投摩根中國(guó)優(yōu)勢(shì)第二大重倉(cāng)股，上投摩根沃享遠(yuǎn)見(jiàn)一年持有第三大重倉(cāng)股。

　　但在二級(jí)市場(chǎng)上，2022年7月以來(lái)，天華超凈持續(xù)處于下跌狀態(tài)。Wind數(shù)據(jù)顯示，自2022年7月4日以來(lái)，天華超凈累計(jì)跌超40%。

　　也有知名基金經(jīng)理選擇減倉(cāng)。例如，2022年12月底，重慶百貨發(fā)布最新的前十大流通股東名單，公告顯示，截至2022年12月22日，朱少醒管理的富國(guó)天惠成長(zhǎng)混合(LOF)位列重慶百貨第二大流通股東，共持倉(cāng)1800萬(wàn)股，相較2022年三季度末減少了100萬(wàn)股。Wind數(shù)據(jù)顯示，自2022年10月26日以來(lái)，重慶百貨累計(jì)漲超17%。

　　看好消費(fèi)復(fù)蘇

　　2022年板塊輪動(dòng)加劇，新能源、信創(chuàng)、半導(dǎo)體、醫(yī)藥板塊曾先后領(lǐng)跑市場(chǎng)行情。展望2023年，市場(chǎng)行情主線將走向何方？不少知名基金經(jīng)理紛紛表示，2023年A股市場(chǎng)仍存在較大機(jī)遇，消費(fèi)、新能源、半導(dǎo)體等板塊或存在投資機(jī)會(huì)。

　　興證全球基金任相棟表示，對(duì)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的韌性信心十足，在相對(duì)高波動(dòng)下，A股市場(chǎng)仍能找到機(jī)會(huì)。在他看來(lái)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)和流動(dòng)性仍是A股最重要的上行動(dòng)力，海外加息、通脹等因素雖會(huì)影響A股投資者風(fēng)險(xiǎn)偏好，但并不是影響A股中長(zhǎng)期運(yùn)行的最重要因素。

　　景順長(zhǎng)城基金楊銳文從四方面總結(jié)了A股基本面的積極因素：首先，隨著防疫政策優(yōu)化，各行各業(yè)生產(chǎn)供應(yīng)環(huán)節(jié)逐步回到正軌；其次，地緣局勢(shì)有望回到相對(duì)穩(wěn)定的局面；第三，政策有望繼續(xù)加大刺激經(jīng)濟(jì)力度；第四，科技成長(zhǎng)優(yōu)質(zhì)個(gè)股估值較低，結(jié)構(gòu)性的投資機(jī)會(huì)依然存在。

　　展望具體投資機(jī)會(huì)，匯添富基金胡昕煒看好消費(fèi)復(fù)蘇帶來(lái)的機(jī)遇。他表示，消費(fèi)復(fù)蘇和經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇是2023年的主旋律，未來(lái)將關(guān)注三條投資主線：消費(fèi)升級(jí)與回暖的消費(fèi)需求，國(guó)貨崛起以及服務(wù)消費(fèi)，包括醫(yī)療、旅游、教育等方面。

　　國(guó)海富蘭克林基金趙曉東表示，2023年A股的關(guān)鍵詞是“希望”，如穩(wěn)增長(zhǎng)、消費(fèi)等板塊將迎來(lái)較好表現(xiàn)機(jī)會(huì)。此外，趙曉東還表示，新能源板塊將存在波段性機(jī)會(huì)：一方面，若市場(chǎng)判斷經(jīng)濟(jì)向好，一季度后新能源車(chē)的銷(xiāo)售可能提升；另一方面，若硅料價(jià)格大幅下跌，太陽(yáng)能光伏、電池與電站企業(yè)業(yè)績(jī)較好，整個(gè)板塊的需求也會(huì)向好。

　　上投摩根基金杜猛認(rèn)為，2023年新能源車(chē)和光伏領(lǐng)域仍具有較高性價(jià)比。“雖然相關(guān)公司股價(jià)調(diào)整，但整體業(yè)績(jī)沒(méi)有下滑，甚至有超預(yù)期的增長(zhǎng)。”杜猛表示，目前市場(chǎng)對(duì)新能源車(chē)領(lǐng)域預(yù)期比較低，這反而是比較好的投資機(jī)會(huì)。此外，信創(chuàng)板塊作為國(guó)家大力支持的板塊，需求有望大幅提升，半導(dǎo)體和消費(fèi)電子領(lǐng)域也將有所復(fù)蘇。